Desantralizasyon (mali yerinden yönetim) sayesinde de idareler arasındaki rekabet artacak ve bu da etkinliği beraberinde getirecektir. Mali konulardaki birtakım yetkilerin merkezî yönetimden yerel yönetimlere bırakılmasını ifade eden desantralizasyon, idarelerarası rekabetin sağlanmasının koşullarından biri olarak görülmektedir. Bu sayede idari birimler seçmenleri kendi bölgelerine çekebilmek için özellikle mal ve hizmet sunumu ve vergileme alanında rekabete girişecekler, seçmenler de kendileri için daha iyi olanaklar sağlayan idari birimlere yerleşeceklerdir.